Mercado bursátil
Alzas generalizadas de las bolsas a nivel europeo
Los principales índices europeos han subido en el día anterior a conocerse los resultados de las elecciones de EEUU. El IBEX 35 cierra con una subida del 0,3%, el FTSE MIB es el único de los principales índices que cae (-0,2%) y el Euro Stoxx 50 ha avanzado un 0,4%.
En la región Asia-Pacífico, China ha tenido las mayores revalorizaciones con el CSI 300 avanzando un 2,5% y el Hang Seng hongkonés un 2,1%. Paralelamente, el Topix japonés ha repuntado un 0,8%.
Claves de la sesión
Batería de noticias empresariales a la espera de las elecciones estadounidenses
Las acciones estadounidenses han comenzado la sesión subiendo, en medio del inicio de la votación en la competida carrera entre Donald Trump y Kamala Harris por la presidencia del país. Más allá de esto, la atención está en los comentarios que realice el jueves Jerome Powell sobre la trayectoria de los tipos de interés.
Los trabajadores de Boeing votaron a favor de poner fin a una huelga que ha paralizado la producción de aviones comerciales durante 53 días. Por otro lado, la fusión entre Vodafone y Three (el 4º operador del Reino unido) por 15.000 millones de libras podría aprobarse si la compañía resultante se compromete a invertir en una modernización a gran escala de la red de telefonía móvil del Reino Unido.
Ferrari ha sufrido una caída de las ventas de un 2% en el 3T, cuando se esperaba que fuese una muestra de empresa que aguanta ante la debilidad del lujo. A pesar de tener solo un 10% de las ventas en China, las entregas en el país han caído un del 29%. Por último, AstraZeneca ha sufrido su mayor caída desde 2017 por el temor a una investigación en curso en China.
Renta fija
Las TIRes de la deuda soberana siguen repuntando
Jornada de subidas en las TIRes de los principales bonos soberanos, marcadas por los datos del sector servicios estadounidense, que se expandió al ritmo más rápido en más de dos años.
El Treasury a 10 años sube 7 pb hasta un 4,35%.
En Europa, la TIR del Bund a 10 años ha ascendido 3 pb a 2,42% y la referencia española a 10 años sube 2 pb a un 3,12%.
Materias primas y divisas
El petróleo encadena una semana al alza
Nueva subida de la cotización del petróleo, ante la prórroga del recorte de producción de la OPEP+ y las tensiones en Oriente Próximo. Es probable que el resultado de las elecciones de EEUU modifique las políticas comerciales, exterior, de seguridad y climática, suponiendo consecuencias considerables en los mercados de materias primas. El jueves será la reunión de tipos de la Fed, para la que el mercado espera un recorte de 25 pb con un 98% de probabilidad.
El oro ha subido un 0,1% hasta los 2.740 dólares, acercándose a su máximo histórico reciente de 2.788.
Noticias empresariales
Esta embotelladora de Coca-Cola ha notificado un crecimiento de 10,2% en los primeros nueve primeros meses del año, en gran parte gracias a la Eurocopa y los Juegos Olímpicos. Pero el consejero delegado, Damian Gammell, ha destacado que Australia, Pacífico y Sudeste Asiático (con Filipinas a la cabeza), han compensado los menores volúmenes en Europa. En el 3T el crecimiento fue de 2,4% interanual, mientras que los analistas esperaban 3,2%.
Para 2024 sin embargo, a nivel orgánico, ahora ve un crecimiento de 3,5% desde la previsión anterior de 4%. Con todo, ha incrementado su dividendo un 7,1%, con payout del 50%.
Principales indicadores macroeconómicos del día
PMI servicios China
En octubre, el PMI servicios Caixin de China mostró un repunte de 1,7 puntos hasta 52,0 puntos respecto al mes de septiembre donde se situó en 50,3 puntos. El sector se mantiene en territorio de expansión desde el comienzo del año pasado pero el sector de servicios chino se expandió a un ritmo más acelerado al comienzo del último trimestre del año, principalmente a la creación de nuevos negocios.
Producción industrial Francia
De acuerdo con la Oficina Nacional de estadística de Francia, en septiembre, la producción industrial en términos mensuales disminuyó un 0,9% respecto al mes anterior (vs. 1,1% en agosto). Por su parte, manteniendo esta tendencia la producción manufacturera mostró una caída de un 0,8%interanual (vs. 1,4% en agosto). La producción disminuyó principalmente en la industria farmacéutica (-11,7% vs. 18,8% el mes anterior), en minería, energía y en fabricación de maquinaria.
Paro registrado de España
Según el Ministerio de Trabajo y Economía Social en octubre, el número de personas desempleadas registró un incremento de 26.800 personas (+1,04% en términos mensuales) respecto al mes anterior (vs. 3.200 personas en septiembre). Por su parte, ha mostrado la reducción interanual más alta desde septiembre de 2023 (-5,7%). El paro se ha situado en 2.602.054 personas.
Por su parte, por edades, el paro entre jóvenes menores de 25 años se incrementó un 4,35% en octubre, con 8.361 parados más que en septiembre.
Por subpartidas, el paro registrado ha mostrado un descenso en sectores como la construcción (-1.676 personas desempleadas), mientras que aumentó en agricultura (1.603 personas) e industria (+1.547) y en el sector servicios (+22.332 personas).
PMI compuesto en Reino Unido
Según S&P, en Reino Unido, la lectura final del PMI servicios del mes de octubre descendió 0,4 puntos hasta 52,0 puntos, por encima de lo estimado por el consenso de mercado (51,8 puntos), y manteniéndose en terreno de expansión desde octubre de 2023. De esta forma, el PMI compuesto se sitúo en 51,8 puntos (vs. 52,6 puntos en septiembre).
Balanza comercial de EEUU
Según el BLS en septiembre, las exportaciones de EEUU cayeron un 1,2% respecto al mes anterior. En contraste, las importaciones registraron un aumento de un 3,0% en términos mensuales por las mayores adquisiciones de bienes de consumo. De esta forma, la balanza comercial registró un déficit de 84.400 millones de € (vs. -70.800 millones en agosto).
PMI e ISM no manufacturero
En EEUU, el PMI servicios se ha moderado ligeramente en octubre al situarse en 55,0 puntos (vs. 55,2 puntos en septiembre), manteniéndose en terreno de expansión desde enero de 2023. Por su parte, el índice compuesto ha registrado un leve repunte a 54,1 puntos (vs. 54,0 puntos el mes pasado), aunque por debajo de lo estimado por el consenso de analistas (54,3 puntos).
El ISM no manufacturero registró un incremento hasta un 56,0% (vs 54,9% en el mes de septiembre).
PMI servicios China
En octubre, el PMI servicios Caixin de China mostró un repunte de 1,7 puntos hasta 52,0 puntos respecto al mes de septiembre donde se situó en 50,3 puntos. El sector se mantiene en territorio de expansión desde el comienzo del año pasado pero el sector de servicios chino se expandió a un ritmo más acelerado al comienzo del último trimestre del año, principalmente a la creación de nuevos negocios.
Tablas de datos de mercados
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