Mercado bursátil
Alzas generalizadas de las bolsas a nivel europeo
- Los principales índices europeos han subido con los inversores esperando que surjan acuerdos arancelarios bilaterales en EEUU, los indicios de resistencia económica y demanda tecnológica en el país, y ante las expectativas de que los tipos de interés bajen en Europa. El IBEX 35 se desmarca con una caída del 0,2%, el DAX vuelve a ser el índice que más sube en Europa con 0,8% y el Euro Stoxx 50 avanza un 0,5%.
- En la región Asia-Pacífico, los índices subieron por primera vez en cuatro días después de que los datos de ayer mostraran que el mercado laboral estadounidense se mantiene sólido, aliviando las preocupaciones de que la guerra arancelaria del presidente Donald Trump esté empujando a la economía mundial a una recesión. El Hang Seng hongkonés ha registrado la mayor revalorización (0,6%), y el Topix japonés ha repuntado un 0,5%. En Japón, los PMIs finales de mayo se han revisado al alza (Servicios termina en 51 puntos y Composite en 50,2). El crecimiento de la actividad del sector servicios en Japón se ralentizó en mayo por menor demanda, según una encuesta del sector privado.
Claves de la sesión
A la espera de nuevos acuerdos comerciales
- En EEUU, la contratación se desaceleró al ritmo más lento en dos años, con sectores como servicios, educación y sanidad perdiendo puestos de trabajo. Las nóminas del sector privado aumentaron en 37.000 el mes pasado, según ADP Research, por segundo mes por debajo de las estimaciones de los analistas. Los comentarios cambiantes de Donald Trump en torno a las políticas económicas que implantar, han pesado en las decisiones de contratación.
- Hoy ha destacado la subida de las acciones de empresas renovables y especialmente las de energía eólica como Vestas, Orsted y Nordex, tras la elección del Presidente de Corea del Sur, Lee Jae-myung, que es partidario de la energía eólica marina y planea un cambio a largo plazo hacia las energías renovables.
Renta fija
Las TIRes de la deuda soberana estadounidense caen
- Jornada de escasos movimientos en las TIRes de los principales bonos soberanos europeos, mientras que en EEUU los bonos del Tesoro caen en torno a 8 pb, ante la contracción de los proveedores de servicios y la desaceleración de la contratación en el país. Esto refuerza las especulaciones de que la Reserva Federal recortará los tipos de interés al menos dos veces este año para evitar una recesión económica.
- A cierre de sesión europea, la TIR del Bund a 10 años se mantiene en 2,52% y la referencia española en 3,12%. El Treasury a 10 años cae 8 pb hasta un 4,37%.
Materias primas y divisas
Caída en el precio del petróleo que se mantiene en torno a 65 dólares
- Saudi Aramco ha recortado el precio de su principal tipo de petróleo a los compradores asiáticos después de que la OPEP+ volviese a acordar por tercer mes consecutivo aumentar la producción (411.000 barriles diarios en julio).
Noticia empresarial
CrowdStrike Holdings
- El gigante de ciberseguridad ha proyectado unos ingresos por debajo de las estimaciones para el trimestre que acaba en julio (su segundo trimestre fiscal).
- En el primer trimestre fiscal los resultados fueron sólidos y elevó las previsiones de ingresos operativos y BPA para el ejercicio fiscal. Sus previsiones de ventas las mantuvo, decepcionando al mercado, que esperaba una subida. Tiene una fuerte retención de clientes, con una tasa bruta de retención del 97%.
- En mayo, anunció que recortaría cerca de 500 empleados mientras trabaja para alcanzar el objetivo de generar 10.000 millones de dólares en ingresos recurrentes anuales.
Principales indicadores macroeconómicos del día
PMI compuesto de Japón
- El PMI del sector servicios de mayo en Japón disminuyó hasta 51,0 puntos, tras situarse en 52,4 puntos en abril. Esta evolución se produce por la desaceleración de la actividad empresarial y de los nuevos negocios.
- Por su parte, el PMI compuesto de mayo descendió 1,0pp hasta 50,2 puntos, manteniéndose en terreno de expansión, y reflejando el menor dinamismo del sector servicios y la contracción de la actividad del sector manufacturero
PMI compuesto Nikkei de India
- En mayo, el PMI Nikkei del sector servicios de India aumentó ligeramente hasta 58,8 puntos (vs. 58,7 puntos en abril), impulsado principalmente por el crecimiento de la demanda y de los nuevos pedidos, especialmente destacó el avance de las órdenes de exportación. A pesar de este buen resultado, el indicador adelantado se situó por debajo de las estimaciones del consenso de analistas (61,2 puntos).
- En contraste, el PMI compuesto en mayo cayó hasta 59,3 puntos (vs. 59,7 puntos en abril), reflejando un crecimiento más moderado de la producción industrial.
Producción industrial en España
Según el INE, en España la producción industrial en el mes de abril moderó su ritmo de crecimiento a un 0,6% interanual (vs. 0,9% en marzo). Por sectores, todos registraron una variación positiva, destacando el incremento del output de un 1,5% interanual de los bienes de consumo duradero.
PMI compuesto de la Eurozona
- En mayo, el PMI compuesto de la Eurozona mostró un retroceso de 0,2 puntos hasta 50,2 puntos (vs. 50,4 puntos en abril), manteniéndose en terreno de expansión.
- Asimismo, el índice de gestores de compra del sector servicios cayó hasta 49,7 puntos (vs. 50,1 en abril), registrando su menor nivel en 6 meses. Esta evolución se explicó por la disminución de los nuevos pedidos y el deterioro de la demanda en el sector servicios. Paralelamente, en las principales economías de la Eurozona se ha observado una tendencia heterogénea:
- En Alemania, el PMI del sector servicios de mayo disminuyó bruscamente 1,9 puntos hasta 47,1 puntos, siendo su menor registro en 30 meses. Por su parte, el PMI compuesto de Alemania disminuyó hasta 48,5 puntos (vs. 50,1 puntos en abril), debido a un menor crecimiento de la producción manufacturera y una rápida caída de la actividad en el sector servicios.
- En Francia, el PMI del sector servicios aumentó notablemente hasta 48,9 puntos (vs 47.3 puntos en abril). Por su parte, el PMI compuesto de mayo se elevó hasta 49,3 puntos, tras situarse en 47,8 puntos en abril, ante una ligera desaceleración de la caída de los nuevos pedidos.
- En Italia, el índice de gestores de compra del sector servicios registró un crecimiento hasta 53,2 puntos en mayo (vs. 52,9 puntos en abril), manteniéndose en terreno de expansión y reflejando el aumento de la demanda y de los nuevos negocios. Paralelamente, el PMI compuesto de mayo registro un crecimiento hasta 52,5 puntos (vs. 52,1 en abril) impulsado por el aumento del empleo y de los nuevos pedidos.
- En España, el PMI del sector servicios disminuyó notablemente hasta 51,3 puntos (vs. 53,4 puntos en abril) debido a la moderación del crecimiento de los nuevos pedidos y de la demanda internacional ante la creciente incertidumbre en el comercio exterior. De esta forma, el PMI compuesto de mayo se situó en 51,4 puntos, frente a 52,5 puntos registrados en abril.
PMI compuesto de Reino Unido
En mayo, el PMI del sector servicios en Reino Unido ha aumentado 1,9 puntos hasta 50,9 puntos, debido principalmente al aumento de la actividad empresarial ante la mejora del optimismo en el sector tras el acuerdo arancelario de Reino Unido con la Administración Trump 2.0. Por su parte, el PMI compuesto de mayo aumentó notablemente hasta 50,3 puntos (vs. 48,5 en abril), explicado por el avance en el sector servicios frente a la contracción del output industrial.
Solicitudes semanales de hipotecas en EEUU
En la semana finalizada el pasado 30 de mayo, las solicitudes semanales de hipotecas en EEUU aceleraron su ritmo de caída hasta un -3,9% (vs. -1,2% en la semana anterior), continuando con la tendencia negativa por 3ª semana consecutiva. Por su parte, el tipo hipotecario a 30 años frenó su tendencia alcista, disminuyendo hasta un 6,92% (vs. 6,98% en la semana anterior).
Encuesta de empleo ADP en EEUU
Según el informe ADP, en mayo, la creación de empleo en el sector privado estadounidense disminuyó hasta 37.000 puestos de trabajo (vs. 60.000 en abril), notablemente inferior a lo estimado por el consenso de analistas (111.000 puestos de trabajo).
PMI e ISM no manufacturero de EEUU
- En la lectura final de mayo, el PMI del sector servicios en EEUU aumentó notablemente hasta 53,7 puntos (vs. 50,8 puntos en abril), explicado por un entorno empresarial más estable, a pesar de la caída de la demanda externa por 2º mes consecutivo. Paralelamente, el PMI compuesto de mayo creció significativamente hasta alcanzar 53,0 puntos (vs. 50,6 puntos en abril), debido al aumento del número de nuevos negocios y del nivel de empleo.
- En contraste, el ISM no manufacturero en mayo descendió hasta un 49,9% (vs. 51,6% en marzo), una cifra notablemente inferior a las estimaciones del consenso de analistas (52,0%).
Tablas de datos de mercados
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