2025, año glorioso año para los fondos de inversión

Victoria Torre, Responsable de Oferta Digital de Self Bank by Singular Bank, lo cuenta en este podcast.

En 2025, se dieron varias circunstancias que favorecieron que los fondos de inversión se convirtieran en uno de los destinos preferidos por los inversores: rentabilidades positivas en todo tipo de activos, pérdida de atractivo de depósitos y cuentas remuneradas tras las bajadas de tipos de interés por parte de los bancos centrales…

Así, según datos de Inverco, el patrimonio de los Fondos de Inversión se sitúa al cierre de 2025 cerca de los 450.000 mn€, tras aumentar en 50.000 mn€ en el año (+12,6% respecto al patrimonio a cierre de 2024).

Esos 50.000 mn€ son la suma de dos partidas: 31.811 mn€ vienen de entradas netas positivas (la mayor cifra acumulada hasta diciembre desde 2014), mientras que el resto se debe al buen comportamiento de los mercados.

Mes a mes, hemos visto cómo se repetía el mantra: nuevo récord en patrimonio, un mes más de entradas netas…. Y, sí, así es. 62 meses de flujos de entrada positivos, considerando los 461 mn€ que se sumaron en diciembre.

Pero no todas las categorías han suscitado el mismo interés. La renta fija y la renta fija mixta han sido los claros ganadores. Esta tendencia parece lógica, teniendo en cuenta las múltiples incertidumbres que han rodeado los mercados (política arancelaria de Trump, conflictos geopolíticos…) y las altas valoraciones de algunos sectores de la renta variable. Esto lleva a que los inversores consideren que el binomio rentabilidad-riesgo de ciertos segmentos de renta fija se encuentra en niveles más atractivos.

Puede sorprender un poco, tal vez, las salidas que ha experimentado la renta variable nacional, teniendo en cuenta que su rentabilidad ha superado con creces el de otros activos: un 44%, por encima del 22,51% de los fondos índice o del 10,64% de la renta variable nacional.

Cerrado 2025, toca pensar ya en 2026. Es lógico pensar si, en este año que ya ha empezado, la racha continuará. ¿Seguirán los fondos de inversión acumulando patrimonio? ¿Volverán a subir los mercados o debemos temer por un cambio de tendencia?

En el escenario central que manejan nuestros expertos, los beneficios empresariales podrían continuar creciendo, gracias a la relajación de las condiciones de financiación, cierta relajación en torno a la política comercial de EEUU, las fuertes inversiones del sector tecnológico y las posibles mejoras de productividad por la IA.

Sin embargo, este escenario parece ya en gran medida descontado, por lo que se impone la cautela. Esta postura prudente se podría implementar a través de una moderada infraponderación de la renta variable y la preferencia por el crédito de calidad.

Estos son algunos de los fondos de renta fija y renta fija mixta, que fueron las categorías más demandadas en 2025, seleccionados por nuestros expertos y que forman parte de su Lista Destacada, tras un riguroso y exhaustivo análisis. Son solo algunos de los fondos que puedes encontrar en nuestro buscador. Es importante que, antes de invertir, cada uno haga un análisis de todas las opciones disponibles, a efectos de seleccionar los activos más adecuados a su perfil y a sus necesidades.

Fondo	Categoría	Otras clases del fondo
SWM RF Flexible (ES0180913008)	RF Diversificada Corto Plazo EUR
Capital Group Global High Income Opportunities (LUX) Bh-EUR (LU0579955484)	RF Flexible Global	LU0110451209, LU0193727749, LU0649369997, LU0817814519
Invesco Pan European Hi Inc A EUR MD (LU1097692153)	Mixtos defensivos EUR	LU0794790716, LU0243957742, LU1075211430, LU0243957239
Gamma Global A (ES0140794001)	Mixtos defensivos EUR Global

Al existir distintas clases del fondo, es importante tener en cuenta que las especificaciones de cada una se pueden encontrar en el folleto del fondo.

Singular Bank no te está recomendando la compra de estos fondos en concreto. Estos datos solo tienen una finalidad informativa, y no deben interpretarse como una recomendación de compra ni de venta. El Cliente es responsable de las decisiones de inversión que adopte. En todo caso, Singular Bank no se hace responsable del uso que se haga de esta información ni de los perjuicios que pueda sufrir el inversor como consecuencia de las operaciones que formalice teniendo en cuenta dicha información. Rentabilidades pasadas no constituyen un indicador fiable de rentabilidades futuras. Estos productos pueden conllevar pérdidas, ya que no garantizan la devolución del capital invertido. Invertir en mercados con divisa diferente al euro conlleva riesgo asociado al tipo de cambio y puede influir también en la pérdida del capital invertido. Los fondos de inversión tienen indicadores de riesgo en una escala de 1 a 7, siendo 1 menor riesgo y 7 mayor riesgo.
Para poder adoptar una decisión de inversión fundada, antes de la contratación resulta esencial consultar el DFI (documento de Datos Fundamentales para el Inversor) de cada fondo, donde podrás obtener más información sobre el nivel de riesgo, la gestora o depositaria de cada uno, entre otras. Los folletos explicativos de los productos, los documentos de datos fundamentales para el inversor, el horizonte temporal recomendado, así como la gestora y entidad depositaria de cada fondo de inversión están disponibles en la página web de la CNMV, en las páginas web de las gestoras de los fondos que comercializamos y también en la web de nuestra entidad, pulsando en el apartado «Información legal» que ponemos a tu disposición en la ficha de cada fondo y en la boleta anterior a la suscripción de los mismos. Puedes consultar dónde, cómo y en qué idioma obtener un resumen de tus derechos en la documentación legal que ponemos a su disposición en la ficha de cada fondo, en nuestra dirección https://www.selfbank.es/.

Advertencia: El gestor o la sociedad de gestión del fondo promocionado puede decidir poner fin a las disposiciones previstas para la comercialización de sus organismos de inversión colectiva.